基金分級什么意思（16篇）

【第1篇】基金分級什么意思

基金分級是指在一個投資組合下，通過對基金收益或凈資產(chǎn)的分解，形成兩級或多級風(fēng)險收益表現(xiàn)有一定差異化基金份額的基金品種。它的主要特點是將基金產(chǎn)品分為兩類或多類份額，并分別給予不同的收益分配。

分級基金各個子基金的凈值與份額占比的乘積之和等于母基金的凈值，如果母基金不進行拆分，其本身是一個普通的基金。

【第2篇】分級a基金會虧本嗎

1、分級a基金是很難虧本的。許多投資者主要擔(dān)心的是因為分級b凈值的暴跌影響到分級a的本金，但實際上分級基金都是有下折條款的，下折后，分級b的杠桿恢復(fù)正常，在正常杠桿下，行情不利的時候分級b的損失很難影響到分級a的本金。

2、那么什么又是分級基金下折呢。下折發(fā)生在當(dāng)分級基金b的單位凈值低于某一水平的時候，目前，多數(shù)分級基金的下折閾值設(shè)為0.25元。

3、下折時。分級b的價格由低于0.25元(假設(shè)即為0.25元)調(diào)整至1元，其份額則對應(yīng)折算為原先的四分之一，同時分級a也對應(yīng)折算為分級b原先的四分之一。而另外的四分之三份額則折算為母基金，以紅利的形式派發(fā)到投資者賬戶。

【第3篇】分級基金怎么拆分合并

1、當(dāng)分級基金a+b的市場交易價格合并為母基金時。價格低于母基金的凈值，投資者就可以通過買入a、b份額，然后合并成母基金向基金公司贖回，賺取差價。同理，如果子份額的凈值高于母基金的凈值，那么也可以通過拆分來賺取差價。分級基金拆分合并規(guī)則主要如下。

2、合并。t日買入的子基金，t日可以在場內(nèi)按照一定比例合并為母基金，t+1確認(rèn)成功后即可場內(nèi)贖回。

3、拆分。t日申購的母基金，t+1日可以拆分，但要自己確定估算份額(盲拆)，t+2日拆分成功后可以賣出。(以前是t+2日才能拆分)。

【第4篇】什么是分級基金子份額

分級基金子份額又叫“結(jié)構(gòu)型基金”，是指在一個投資組合下，通過對基金收益或凈資產(chǎn)的分解，形成兩級（或多級）風(fēng)險收益表現(xiàn)有一定差異化基金份額的基金品種。

它的主要特點是將基金產(chǎn)品分為兩類或多類份額，并分別給予不同的收益分配。

分級基金各個子基金的凈值與份額占比的乘積之和等于母基金的凈值。

例如拆分成兩類份額的母基金凈值=a類子基凈值xa份額占比%+b類子基凈值xb份額占比%。

如果母基金不進行拆分，其本身是一個普通的基金。

【第5篇】證券從業(yè)人員可以買分級基金嗎？

根據(jù)《中華人民共和國證券法》第四十三條證券交易所、證券公司和證券登記結(jié)算機構(gòu)的從業(yè)人員、證券監(jiān)督管理機構(gòu)的工作人員以及法律、行政法規(guī)禁止參與股票交易的其他人員，在任期或者法定限期內(nèi)，不得直接或者以化名、借他人名義持有、買賣股票，也不得收受他人贈送的股票。任何人在成為前款所列人員時，其原已持有的股票，必須依法轉(zhuǎn)讓。

證券從業(yè)人員是可以購買基金的，但是不能購買股票。

【第6篇】指數(shù)分級基金和普通的有什么區(qū)別

指數(shù)分級基金是一只基于指數(shù)化投資的分級基金產(chǎn)品，其中分級份額內(nèi)含杠桿機制，在市場上漲的時候有機會獲得超越指數(shù)的投資收益，屬于指數(shù)基金的創(chuàng)新品種。

分級基金有多種，盡管股票型分級基金也會有不錯的表現(xiàn)，但其凈值的提升完全取決于基金管理人的能力，而要判斷基金管理人的能力也是很難的，好在指數(shù)分級基金可以避免這個問題。

【第7篇】分級基金開戶條件

分級基金，是指在一個投資組合下，通過對基金收益或凈資產(chǎn)的分解，形成兩級（或多級）風(fēng)險收益表現(xiàn)有一定差異化基金份額的基金品種。它的主要特點是將基金產(chǎn)品分為兩類或多類份額，并分別給予不同的收益分配。

分級基金可以通過場內(nèi)場外兩種方式認(rèn)購或申購、贖回。

場內(nèi)認(rèn)購、申購、贖回通過深交所內(nèi)具有基金代銷業(yè)務(wù)資格的證券公司進行。場外認(rèn)購、申購、贖回可以通過基金管理人直銷機構(gòu)、代銷機構(gòu)辦理基金銷售業(yè)務(wù)的營業(yè)場所辦理或按基金管理人直銷機構(gòu)、代銷機構(gòu)提供的其他方式辦理。分級基金的兩類份額上市后，投資者可通過證券公司進行交易。

分級基金開通條件包括

1、需滿足最近20個交易日名下日均證券類資產(chǎn)不低于30萬，其中證券類資產(chǎn)包括該投資者名義開立的證券賬戶及資金賬戶內(nèi)的資產(chǎn)。

2、個人及一般機構(gòu)投資者攜帶有效身份證明文件，至營業(yè)部現(xiàn)場臨柜以書面方式簽署《分級基金投資風(fēng)險揭示書》。

【第8篇】分級基金的風(fēng)險大嗎？

1. 分級基金雖然可以分成不同的份額，但是一般的分級基金大多數(shù)只有a、b兩個份額，其中持有b份額的人每年向a份額的持有者支付約定利息。

2. 分級基金a：分級基金a所獲得的收入為b向其支付費利息，因此收益比較穩(wěn)定，風(fēng)險較小。

3. 分級基金b：分級基金b向a份額的持有者借入資金，以擴大投資杠桿，所以分級基金b的風(fēng)險會比較大。

【第9篇】如何辨別分級基金

投資者可以通過分級基金以下的特點來區(qū)別分級基金：

1. 分級基金將基金產(chǎn)品分為兩類或多類份額，并分別給予不同的收益分配，即分級基金一般分為母基金、分級a、分級b這三個部分，其中母基金的投資收益或虧損按照一定規(guī)則在分級a和分級b之間分配。

2. 分級基金存在上折、下折的現(xiàn)象。其中，下折一般是指當(dāng)b份額凈值跌至一定值時（0.25元），為了不讓價格繼續(xù)下跌到0元，而威脅到a份額的本息安全，啟動下折返還a份額大部分本金；上折是指當(dāng)母基金凈值上漲到一定范圍時，一般是指2元，將基金凈值大于1元的部分，以母基金的形式返給投資者，對于折價交易的a類份額來說，上折實際上增加了a類份額的期權(quán)價值，而b類份額的杠桿倍數(shù)得到迅速提升。

【第10篇】分級基金是什么意思

基金的類型有很多，一般我們喜歡按照標(biāo)的類型去將基金分為債券型、股票型等，不過也可以從收益方式來進行區(qū)分，其中就包括了分級基金。

1. 所謂分級基金的分級是指對基金風(fēng)險收益的分級，許多投資者購買了同一基金，但是他們的風(fēng)險與收益分為不同的層級，這就是分級基金。分級基金的分級模式包括“融資分級模式”、“多空分級模式”。

2. 融資分級模式：是指將同一基金分為兩類份額，其中持有一類份額的投資者向另一類投資者支付約定利息，而支付利息后的總體投資盈虧都由前者承擔(dān)。

3. 多空分級模式：即將母基金分解成為看多份額和看空份額的分級基金，以跟蹤目標(biāo)指數(shù)漲跌幅進行對賭。

【第11篇】分級基金投資技巧有什么

分級基金是現(xiàn)代投資基金的一個重要的概念，也是投資基金的一種模式，相比普通基金，分級基金一般會設(shè)有投資的門檻，投資模式，下面一起來看看分級基金投資技巧有什么。

1. 優(yōu)先份額比普通份額的風(fēng)險更低，優(yōu)先份額越多，基金越穩(wěn)定，認(rèn)購優(yōu)先份額人會更偏好穩(wěn)定的預(yù)期收益和較低的風(fēng)險，他們是典型的風(fēng)險厭惡者。

2. 對于一些基金投資者更偏好于普通份額的投資，因為普通份額可以借入更多的資金，獲取更高的預(yù)期收益。

3. 把握投資風(fēng)險，隨著普通份額的比率加大，會增加基金的杠桿倍數(shù)，導(dǎo)致其風(fēng)險也隨之上升。

【第12篇】分級基金有哪些交易規(guī)則

1、分級a和分級b只能買賣，不能單獨申購贖回。

2、分級a和分級b可以申請合并為母基金，母基金可以申請分拆為分級a和分級b。

3、根據(jù)分級基金上市交易的地點不同，交易規(guī)則也存在差異：深圳證券交易所：母基金只能申購贖回，不能買賣；投資者當(dāng)日買入基金份額，第二天可提交贖回申報。海證券交易所：母份額在上交所上市，可以申購、贖回、買賣；投資者當(dāng)日買入基金份額，當(dāng)日可提交贖回申報。

【第13篇】分級基金權(quán)限網(wǎng)上能開通嗎？

1. 分級基金權(quán)限不可以網(wǎng)上開通。投資者需本人攜帶有效身份證件在工作時間內(nèi)到開戶營業(yè)部辦理。分級基金的風(fēng)險比較高，為了使投資者的風(fēng)險承受能力與業(yè)務(wù)相適應(yīng)，辦理之前需要滿足開戶條件，開通分級基金權(quán)限需要滿足的條件如下。

2. 申請開通權(quán)限前20個交易日證券賬戶日均資產(chǎn)不低于人民幣30萬元。

3. 不存在法律。行政法規(guī)、規(guī)章和交易所業(yè)務(wù)規(guī)則禁止或限制參與分級基金交易的情形。

4. 投資者風(fēng)險承受能力為除特別保護型以外的客戶。

5. 除分級基金權(quán)限之外。目前證券公司不少交易權(quán)限的開通都是可以直接在交易軟件中進行的，例如可轉(zhuǎn)債交易權(quán)限、科創(chuàng)板股票交易權(quán)限、創(chuàng)業(yè)板股票交易權(quán)限。

【第14篇】分級基金的母基金可以定投嗎？

所謂基金定投，指的是在固定的時間內(nèi)投資一筆固定金額的款項到一只基金中去，進行基金定投也需要選擇一只好基金。

1. 分級基金母基金實際上就是普通的指數(shù)基金。在選擇好合適的基金品種后，是可以作為定投的標(biāo)的的。母基金沒有杠桿、也不是收取固定利息，它的收益緊跟指數(shù)波動。

2. 但是分級基金的子基金是不適合作為定投的。分級的子基金a所獲得的是固定利息，定投和不定投沒有區(qū)別。

3. 而子基金b則具備一定的杠桿性。大部分分級b有下折條款。當(dāng)分級b凈值跌破約定閾值(如凈值低于0.25元)時，就必須進行折算，由于定投積累了大量的份額，若不能及時了結(jié)，只能眼睜睜看著賬戶遭受損失。

【第15篇】如何購買分級基金

1、首先在了解分級基金的基礎(chǔ)上，投資者還需要了解一下分級基金的交易知識，分級基金一般指的是通過基金合同約定的收益分配方式，將基金份額劃分成兩種預(yù)期風(fēng)險收益不同的子份額，通常包括了基礎(chǔ)份額、a份額和b份額，a份額能夠獲得約定的收益，而分級b則會獲得分配后的收益及承受投資風(fēng)險，相對風(fēng)險也更大。此外，基民們還需要關(guān)注交易時間，這個可以參考各大基金交易網(wǎng)站。

2、其次，要判斷自己是否符合條件。購買分級基金者需滿足最近20個交易日名下日均證券類資產(chǎn)不低于30萬，其中證券類資產(chǎn)包括該投資者名義開立的證券賬戶及資金賬戶內(nèi)的資產(chǎn)。然后個人及一般機構(gòu)投資者攜帶有效身份證明文件，到營業(yè)部現(xiàn)場臨柜以書面方式簽署《分級基金投資風(fēng)險揭示書》。

3、最后，購買分級基金。分級基金有兩種購買方式：場內(nèi)和場外。場內(nèi)認(rèn)購、申購、贖回通過深交所內(nèi)具有基金代銷業(yè)務(wù)資格的證券公司進行。場外認(rèn)購、申購、贖回可以通過基金管理人直銷機構(gòu)、代銷機構(gòu)辦理基金銷售業(yè)務(wù)的營業(yè)場所辦理或按基金管理人直銷機構(gòu)、代銷機構(gòu)提供的其他方式辦理。當(dāng)分級基金的兩類份額上市后，投資者可通過證券公司進行交易。

【第16篇】分級b基金達到多少下折

分級基金下折的情況一般發(fā)生在b份額基金凈值開始下降的時候，為了保護基金a份額的持有人收益，基金公司會對同類基金進行下折操作，下折之后：a份額和b份額將會重新計算初始凈值，a份額持有者獲得母基金份額，b份額會縮減一定的份額比例。

下折一般是按照b份額的凈值來進行結(jié)算的，注意這里不是用交易價格。

分級基金下折的風(fēng)險

分級基金下折時，投資風(fēng)險是極大的！

假如投資者當(dāng)日買入某下折分級b1000份額，當(dāng)日凈值為0.323元，價格區(qū)間在0.5―0.6元之間。在下折折算完之后，b份額的持有者資產(chǎn)市值為323元，考慮到溢價情況，實際市值可能達到355元，最終損失的比例可能達到了55%-87%

所以說，分級基金投資的風(fēng)險是非常大的。尤其是遇到下折的情況，并且市場沒有任何現(xiàn)象的話，投資人不知情，就更容易發(fā)生風(fēng)險。

想要投資分級基金的話，建議大家一定要把分級基金包涵的各項重要內(nèi)容都搞清楚。這樣有助于投資的時候判斷行情，降低風(fēng)險，最終的結(jié)果是實現(xiàn)資產(chǎn)增值。