【第1篇】債券基金保本嗎?
1. 債券基金并非保本的。從類(lèi)型上來(lái)看,市場(chǎng)上公開(kāi)下銷(xiāo)售的債券基金都是凈值型理財(cái)產(chǎn)品,凈值型理財(cái)產(chǎn)品的盈虧取決于理財(cái)產(chǎn)品本身凈值的波動(dòng),所以說(shuō)如果投資者在高價(jià)買(mǎi)入債券基金,可隨后債券基金凈值下降,這時(shí)候投資者就會(huì)產(chǎn)生虧損。債券基金凈值的波動(dòng)來(lái)源于債券價(jià)格的波動(dòng),債券價(jià)格受利率風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)的影響,其價(jià)格也是會(huì)發(fā)生波動(dòng)的。
2. 利率風(fēng)險(xiǎn)。利率風(fēng)險(xiǎn)是指市場(chǎng)利率波動(dòng)對(duì)債券價(jià)格的影響,市場(chǎng)利率與債券價(jià)格是反比關(guān)系。
3. 信用風(fēng)險(xiǎn)。即投資者沒(méi)能力或者沒(méi)意愿償還債券本息的風(fēng)險(xiǎn),信用風(fēng)險(xiǎn)越高的債券價(jià)格越低,收益率也越高。
【第2篇】債券型基金和股票型基金的區(qū)別
基金、股票與債券都是一種投資產(chǎn)品,它們之間存在一定的差異:股票的風(fēng)險(xiǎn)較大、收益也較高,債券的風(fēng)險(xiǎn)較小、收益也較低,基金的風(fēng)險(xiǎn)性與收益性位于它們之間;股票與債券所籌集的資金一般投向于實(shí)業(yè),而基金是一種間接投資,所籌的資金一般由基金管理人投向股票、債券等金融工具。【第3篇】定開(kāi)債券基金有風(fēng)險(xiǎn)嗎?
定開(kāi)債券基金有投資風(fēng)險(xiǎn),但是風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)較低,其風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在利率風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)上。不過(guò),定開(kāi)債券基金投資于債券市場(chǎng)的比例不低于資產(chǎn)的80%,遠(yuǎn)離二級(jí)市場(chǎng)的震蕩,有效的防范了風(fēng)險(xiǎn)。
另外,定開(kāi)債券基金的優(yōu)勢(shì)在于高杠桿率,擁有200%可操作杠桿空間,這也是收益率高的原因之一。
【第4篇】債券型基金怎么看收益率
查看債券基金的收益率,方法和查看其它基金收益差不多。
打開(kāi)交易軟件,點(diǎn)擊持有的某只債券基金,然后查看業(yè)績(jī)走勢(shì)即可。另外,購(gòu)買(mǎi)了債券基金,收益也會(huì)逐日有體現(xiàn),只要在自己購(gòu)買(mǎi)的app上均能查看到。
債券基金總體來(lái)說(shuō)是屬于中低風(fēng)險(xiǎn)的投資工具,因此收益較固定,且比較穩(wěn)定,很適合風(fēng)險(xiǎn)承受能級(jí)較低但又想套期保值的投資者。因此無(wú)需擔(dān)心收益是否會(huì)大跌,只要長(zhǎng)期持有,帶來(lái)的收益確實(shí)也比存放在銀行的活期收益高。
另外債券基金也有a類(lèi)和c類(lèi)之分,二者之間的主要區(qū)別就是a類(lèi)基金前端收費(fèi),費(fèi)用一次性計(jì)提。而c類(lèi)基金是后端收費(fèi),沒(méi)有申購(gòu)費(fèi),但是會(huì)逐日計(jì)提銷(xiāo)售費(fèi),所以c類(lèi)基金的凈值常常比a類(lèi)低。
如果持有債券基金一年以上建議購(gòu)買(mǎi)a類(lèi)債基,一年以?xún)?nèi)則可以購(gòu)買(mǎi)c類(lèi)債券基金。
【第5篇】債券基金a和c的區(qū)別
債券基金是指專(zhuān)門(mén)投資于債券的基金,它是通過(guò)把眾多投資者的資金集中在一起,對(duì)債券進(jìn)行組合投資,尋求較為穩(wěn)定的收益。
債券基金abc其實(shí)都是屬于同一只基金,但是由于費(fèi)率設(shè)計(jì),所以才通過(guò)abc來(lái)呈現(xiàn)。
簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)就是債券基金a申購(gòu)需要繳納申購(gòu)費(fèi),而債券基金c沒(méi)有申購(gòu)費(fèi),但是會(huì)比a多收取一項(xiàng)服務(wù)費(fèi),服務(wù)費(fèi)是直接從凈值體現(xiàn)的,因此債券基金c凈值較a、b總是會(huì)低一點(diǎn)。
此外,債券基金a和債券基金c的投資期限和投資額度也不同。債券基金a屬于長(zhǎng)期投資,并且投資金額也比較高。而債券基金c投資金額可大可小,投資期限可以選擇,適合一些購(gòu)買(mǎi)金額不大且持有時(shí)間不定的投資者。
之所以會(huì)有這些區(qū)別,其實(shí)都是為了滿(mǎn)足不同投資者的理財(cái)需求,大家根據(jù)自己的實(shí)際情況購(gòu)買(mǎi)即可。
【第6篇】基金與股票債券有什么差異
基金、股票與債券都是一種投資產(chǎn)品,它們之間存在一定的差異:
1. 在風(fēng)險(xiǎn)性與收益性上的差異
股票的收益性、風(fēng)險(xiǎn)性較大,債券的收益性、風(fēng)險(xiǎn)性較小,而基金的收益性、風(fēng)險(xiǎn)性位于股票與債券之間。
2. 籌資的投向不同
一般來(lái)說(shuō),股票與債券所籌集到的資金投向于實(shí)業(yè)領(lǐng)域,而基金是一種間接投資,所籌集的資金一般由基金管理人投向于股票、債券等金融工具。
3. 投資者的地位不同
投資者投資股票成為上市公司的股東,投資者投資基金,是該基金的受益人,是基金公司的委托人,而投資者投資債券,等于把錢(qián)借給債務(wù)人,是債權(quán)人的地位。
4. 價(jià)格取向不同。
在宏觀政治、經(jīng)濟(jì)環(huán)境一致的情況下,基金的價(jià)格主要決定于資產(chǎn)凈值,影響債券價(jià)格的主要因素是利率,股票的價(jià)格則受供求關(guān)系的影響巨大。
【第7篇】債券型基金為什么會(huì)虧損
1. 債券回購(gòu)原因。在債券投資期間,投資經(jīng)理把手上持有的可進(jìn)行回購(gòu)交易的債券品種在債券回購(gòu)交易市場(chǎng)進(jìn)行回購(gòu),并將得到的資金用于投資其他投資方向。如此便產(chǎn)生了一定的交易杠桿,時(shí)限到期后,進(jìn)行資金收回。但是這種交易杠桿所面臨的價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很大的,當(dāng)債券價(jià)格上升的時(shí)候可以使基金份額持有者額外獲得超額收益,收益的增加也預(yù)示著風(fēng)的加大,于是增加了虧損的可能。
2. 有些債券基金將部分的資金押注可轉(zhuǎn)換債券。由于低迷的股票市場(chǎng),會(huì)使可轉(zhuǎn)換債券的價(jià)格下跌,導(dǎo)致基金出現(xiàn)虧損的情況。債券型基金是依據(jù)債券的價(jià)格來(lái)買(mǎi)賣(mài),債券一般都是固定票面利率,利率的變動(dòng)使債券的價(jià)格與其成負(fù)相關(guān)關(guān)。利率下行,債券價(jià)格上漲,利率現(xiàn)狀比較低,債券價(jià)格上漲的潛力也低。從而加大了債券基金虧損的可能。
3. 公司本身信用風(fēng)險(xiǎn)的加大?;鸸驹谶M(jìn)行債券投資時(shí),會(huì)選擇較為穩(wěn)定的債券基金,但是有的基金公司本身的信用風(fēng)險(xiǎn)或財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大,所以其經(jīng)理人的投資債券基金的風(fēng)險(xiǎn)也隨之加大,當(dāng)公司出現(xiàn)資不抵債,并購(gòu)重組,破產(chǎn)等可能時(shí),債券基金的風(fēng)險(xiǎn)便大大加強(qiáng)。
【第8篇】投資債券基金的優(yōu)勢(shì)有哪一些
債券基金在投資理財(cái)市場(chǎng)中扮演了非常重要的角色,它可以是穩(wěn)健型和保守型投資者的第一投資選擇,在投資組合中,債券基金可以起到非常好的分散風(fēng)險(xiǎn),平衡投資組合風(fēng)險(xiǎn)和收益的作用,也是大類(lèi)資產(chǎn)配置中重要的一環(huán)。
1. 債券基金主要投資債券,收益穩(wěn)定,波動(dòng)性小。從歷史數(shù)據(jù)來(lái)看,從2006年到2023年的15個(gè)年份中,債券基金有14個(gè)年份都獲得正收益??梢?jiàn)其收益的穩(wěn)定性。
2. 在資產(chǎn)配置中,債券和股票等其他資產(chǎn)相關(guān)性較低,可以減少整體賬戶(hù)風(fēng)險(xiǎn)。投資一定不能離開(kāi)資產(chǎn)配置,做好資產(chǎn)配置有助于我們應(yīng)對(duì)市場(chǎng)風(fēng)格的變化,同時(shí)可以更好的把握住不同市場(chǎng)行情下表現(xiàn)較好的資產(chǎn)的紅利。債券和股票等其他類(lèi)資產(chǎn)的相關(guān)性比較低,于股票的高風(fēng)險(xiǎn)高收益不同,債券基金相對(duì)比較穩(wěn)定,可以起到非常好的分散風(fēng)險(xiǎn)的作用,有效平滑投資組合的波動(dòng)性,降低賬戶(hù)整體風(fēng)險(xiǎn)。
3. 債券基金投資門(mén)檻低,買(mǎi)賣(mài)費(fèi)率低,流動(dòng)性較好。投資門(mén)檻低,很多債券基金甚至10元就可以開(kāi)始定投,基本上是一個(gè)人人可以跨過(guò)去的投資門(mén)檻,不用擔(dān)心資金的問(wèn)題,當(dāng)然,這也是所有公募基金的優(yōu)點(diǎn)。
相比于其他主動(dòng)權(quán)益類(lèi)基金而言,債券基金整體的管理費(fèi)率是比較低的。并且債券基金的流動(dòng)性比較好,適合用來(lái)規(guī)劃短期內(nèi)的資金。
【第9篇】可轉(zhuǎn)債基金與債券基金的區(qū)別有哪些
1、標(biāo)的不一樣??赊D(zhuǎn)債基金投資與可轉(zhuǎn)債,可轉(zhuǎn)債既具備普通債券還本付息的性質(zhì),又可以在轉(zhuǎn)股期轉(zhuǎn)成股票,也可以在二級(jí)市場(chǎng)中賣(mài)出可轉(zhuǎn)債以獲得收益。
2、風(fēng)險(xiǎn)收益不一樣??赊D(zhuǎn)債可以在二級(jí)市場(chǎng)交易,價(jià)格會(huì)隨著正股波動(dòng),潛在波動(dòng)大,而普通債券的波動(dòng)相對(duì)要小一些,因此可轉(zhuǎn)債的基金風(fēng)險(xiǎn)與收益要高于普通債券基金。
3、數(shù)量不一樣。在公募基金市場(chǎng)上,可轉(zhuǎn)債基金的數(shù)量要小于普通債券基金。
【第10篇】債券基金會(huì)虧本嗎
債券基金是會(huì)虧本的,債券基金主要投資于債券,所以具有債券的風(fēng)險(xiǎn)屬性。如果債券基金投資的債券出現(xiàn)違約,那么會(huì)使基金凈值大幅下跌,如果跌幅較大,那么就很有可能使本金虧損。
債券型基金屬于投資理財(cái)行為,只要是投資都是有風(fēng)險(xiǎn)存在的,并不存在絕對(duì)沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)的投資行為。因此我們?cè)谌粘M顿Y理財(cái)時(shí)一定要牢記:“投資有風(fēng)險(xiǎn),決策需謹(jǐn)慎”。
【第11篇】債券基金在什么情況下會(huì)跌
1、基礎(chǔ)債券違約:在二級(jí)市場(chǎng)中,債券是沒(méi)有漲跌幅限制的,因此當(dāng)違約風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)時(shí),單只債券就會(huì)大幅下跌,從而影響到整個(gè)債券組合的凈值。
2、市場(chǎng)利率:市場(chǎng)利率的波動(dòng)會(huì)影響整個(gè)債市的走勢(shì)。由于債券有固定的票面利率,所以當(dāng)市場(chǎng)利率上漲時(shí),債券利率與市場(chǎng)利率相比偏低,市場(chǎng)就會(huì)拋售債券去配置其他資產(chǎn),因此債券價(jià)格就會(huì)下跌。
3、實(shí)際上,債券最主要的兩種風(fēng)險(xiǎn)就是信用風(fēng)險(xiǎn)與利率風(fēng)險(xiǎn),上述第一點(diǎn)就是信用風(fēng)險(xiǎn),第二點(diǎn)就是利率風(fēng)險(xiǎn)。
【第12篇】債券基金有手續(xù)費(fèi)嗎?
債券型基金是有手續(xù)費(fèi)的,基金主要是收取申購(gòu)費(fèi)、贖回費(fèi)、管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)。而債券基金一般不會(huì)收取以上全部費(fèi)用,不同的產(chǎn)品收費(fèi)規(guī)則不同。比如中海穩(wěn)健債券,不收取申購(gòu)費(fèi),收取管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷(xiāo)售服務(wù)和贖回費(fèi)。交銀純債a沒(méi)不收銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi),收取管理費(fèi)、托管費(fèi)和申購(gòu)費(fèi)、贖回費(fèi)。
不同的債券基金手續(xù)費(fèi)率也會(huì)存在差異,理論上來(lái)說(shuō),費(fèi)率越低投資者才可以獲得更高的收益。
【第13篇】什么是債券型基金
標(biāo)準(zhǔn)債券型基金。標(biāo)準(zhǔn)債券型基金一般僅限于投資固定收益類(lèi)金融工具,不能用于投資股票市場(chǎng),也就是我們常說(shuō)的“純債基金”。比如廣發(fā)純債債券a(270048)。
普通債券型基金。這也是最被投資者所熟悉的類(lèi)型,占債基總量的90%以上。還可再細(xì)分為一級(jí)債基和二級(jí)債基。一級(jí)債基可以用最高不超過(guò)20%的倉(cāng)位投資股票一級(jí)市場(chǎng)可轉(zhuǎn)債,也就是說(shuō)可以打新股。母國(guó)根據(jù)證監(jiān)會(huì)最近規(guī)定,不允許機(jī)構(gòu)再打新,所以一級(jí)債基基本上就成為歷史了;而二級(jí)債基可以用最高不超過(guò)20%的倉(cāng)位投資股票二級(jí)市場(chǎng),也就是說(shuō)可以直接進(jìn)行股票買(mǎi)賣(mài),常見(jiàn)的有易方達(dá)安心債券a(110027)。
固定杠桿封閉式分級(jí)債基。該類(lèi)分級(jí)債券基金a:b份額比例不變,ab分別上市交易,不可配對(duì)轉(zhuǎn)換。
固定杠桿開(kāi)放式分級(jí)債基。該類(lèi)分級(jí)債券基金a:b份額比例不變,ab分別上市交易,可以配對(duì)轉(zhuǎn)換。
可變杠桿半開(kāi)放式分級(jí)債基。該類(lèi)分級(jí)債券基金a份額不上市交易,定期開(kāi)放申購(gòu)贖回且凈值歸1,分級(jí)債券基金b份額上市交易,a:b份額比例根據(jù)a份額在開(kāi)放日的申購(gòu)贖回情況變化。
【第14篇】金融危機(jī)對(duì)債券基金有影響嗎
1、金融危機(jī)對(duì)債券基金是存在影響的,如果金融危機(jī)或金融危機(jī)本身就是由于利率提升帶來(lái)的,貨幣基金的回報(bào)率維持平穩(wěn)或者略增。
2、如果金融危機(jī)之后,采取了低利率政策刺激經(jīng)濟(jì),那么貨幣基金則會(huì)是處于一種下跌的狀態(tài)。信用度低的高收益?zhèn)饡?huì)跌,因?yàn)榘l(fā)行高收益?zhèn)墓竞芸赡軙?huì)在經(jīng)濟(jì)危機(jī)情況下違約。
3、通常情況下,企業(yè)的債券是優(yōu)先于股票得到償還的。平時(shí)來(lái)說(shuō),債券的安全性也是高于股票的。如果出現(xiàn)看金融危機(jī),那企業(yè)盈利能力下降,將會(huì)爆發(fā)大規(guī)模債務(wù)危機(jī)。相對(duì)應(yīng)的,債券基金也會(huì)出現(xiàn)不一樣的情況。
【第15篇】買(mǎi)入債券型基金要注重哪些點(diǎn)
1、風(fēng)險(xiǎn):首先要明確自己的目標(biāo),是追求低風(fēng)險(xiǎn)、穩(wěn)定的收益,還是追求相對(duì)較高的回報(bào)。然后,根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力,選擇相應(yīng)類(lèi)型的負(fù)債基數(shù)。這些債券基金的風(fēng)險(xiǎn)由小到大:純債基金的風(fēng)險(xiǎn)小于一級(jí)債基,一級(jí)債基的風(fēng)險(xiǎn)小于二級(jí)債基,二級(jí)基金的風(fēng)險(xiǎn)小于可轉(zhuǎn)換債基。
2、利率:購(gòu)買(mǎi)債券基金時(shí),可以關(guān)注利率環(huán)境。債券價(jià)格的漲跌與利率成反比。如果降息、降息,債券價(jià)格會(huì)上漲,債券基金的收益也會(huì)上漲。相反,如果利率上升,債券價(jià)格就會(huì)下降。央行近年來(lái)連續(xù)降息后,國(guó)內(nèi)利率下降,對(duì)債券有利。
3、收費(fèi)方式:同一個(gè)債券基礎(chǔ)有三種abc,分別代表三種不同的收費(fèi)方式。a類(lèi)債基代表前端收費(fèi),b類(lèi)債基代表后端收費(fèi),c類(lèi)債基代表沒(méi)有訂閱費(fèi),只有銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)。根據(jù)持有時(shí)間,選擇收費(fèi)方式比較劃算。如果是短期投資(1-2年),應(yīng)選擇丙類(lèi)債務(wù)基礎(chǔ);如果是長(zhǎng)期持有(3年以上),可以選擇b類(lèi)債基;如果你不知道投資多長(zhǎng)時(shí)間,那就選擇甲級(jí)。
【第16篇】債券基金有哪些種類(lèi)
1、純債基金:純債基金只投資債券,不投資股票市場(chǎng),屬于標(biāo)準(zhǔn)的債券基金。根據(jù)債券剩余期限,純債基金又分為短期純債基金、長(zhǎng)期純債基金。
2、混合債基:混合債基是數(shù)量最多的債券基金,它分為兩類(lèi):可以買(mǎi)新股的一級(jí)債基、可以買(mǎi)新股或買(mǎi)股票的二級(jí)債基,不過(guò)兩類(lèi)基金投資新股或股票的比例都不能超過(guò)20%。
3、定期開(kāi)放型債基:顧名思義,這類(lèi)債券基金是定期開(kāi)放的。在封閉期內(nèi)不能申購(gòu)、也不能贖回,類(lèi)似于定期理財(cái)。定開(kāi)型債基目前只有23只,數(shù)量比較少。
4、可轉(zhuǎn)債基金:可轉(zhuǎn)債指的是某一條件下可以轉(zhuǎn)為股票的債券。可轉(zhuǎn)債基金的股性較大,基金風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高。