【第1篇】私募基金的法律法規(guī)是什么
《公司法》是公司制私募股權(quán)基金建立和運(yùn)營(yíng)的主要法律依據(jù)，《證券法》則規(guī)范著私募股權(quán)投資的退出渠道?！懂a(chǎn)業(yè)投資基金管理暫行辦法》為深化投融資體制改革，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整，規(guī)范產(chǎn)業(yè)投資基金的設(shè)立、運(yùn)作與監(jiān)管，保護(hù)基金當(dāng)事人的合法權(quán)益，而制定的。
【法律依據(jù)】《產(chǎn)業(yè)投資基金管理暫行辦法》為深化投融資體制改革，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整，規(guī)范產(chǎn)業(yè)投資基金的設(shè)立、運(yùn)作與監(jiān)管，保護(hù)基金當(dāng)事人的合法權(quán)益，而制定的。
【第2篇】私募基金的種類(lèi)有哪一些
1. 券商資產(chǎn)管理公司。很多券商會(huì)把自己的資管業(yè)務(wù)單獨(dú)分離開(kāi)來(lái)，這就是券商資管公司。這類(lèi)資管公司發(fā)行的私募產(chǎn)品，一般稱(chēng)為“xx資產(chǎn)管理計(jì)劃”，就是券商資產(chǎn)管理公司的私募基金。
2. 陽(yáng)光私募基金。也是一般意義上的私募基金。這類(lèi)私募基金是由民間主體發(fā)起創(chuàng)立的。一般名為“xx私募股權(quán)投資基金”的就是屬于這類(lèi)私募基金
3. 信托公司。信托公司發(fā)行的產(chǎn)品一般名字后面有這樣四個(gè)字“xxx信托計(jì)劃”。信托計(jì)劃可以作為投資的標(biāo)的，也可以作為貸款的渠道。
4. 公募基金專(zhuān)戶(hù)產(chǎn)品。只要有私募牌照，公募基金公司也是可以發(fā)型私募基金產(chǎn)品的。這類(lèi)私募主要是針對(duì)積極公司的高凈值客戶(hù)。因?yàn)榛饘?zhuān)戶(hù)的客戶(hù)委托的初始資產(chǎn)不得低于3000萬(wàn)元人民幣，中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外。
【第3篇】私募基金有哪一些風(fēng)險(xiǎn)
私募基金有哪些風(fēng)險(xiǎn)
前提或條件
私募資金賬戶(hù)購(gòu)買(mǎi)好基金
步驟或流程
1
信息不透明的風(fēng)險(xiǎn)。私募基金沒(méi)有嚴(yán)格的信息披露要求，凡是涉及投資運(yùn)作及管理的過(guò)程，都存在信息披露不充分的風(fēng)險(xiǎn)。
2
與投資者抗風(fēng)險(xiǎn)能力不匹配的風(fēng)險(xiǎn)。投資者期望獲得私募基金的高收益，但未必具備相應(yīng)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，私募基金如忽視適當(dāng)性管理，則容易造成風(fēng)險(xiǎn)錯(cuò)配。
3
基金管理人導(dǎo)致的私募基金風(fēng)險(xiǎn)。由于缺乏嚴(yán)格的行業(yè)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，基金經(jīng)理的管理能力、行業(yè)地位及市場(chǎng)認(rèn)同度等都存在著明顯的差異，同樣的市場(chǎng)環(huán)境，一部分基金經(jīng)理能夠憑借精準(zhǔn)的投資為投資者帶去收益，而一部分基金經(jīng)理則可能造成投資者的損失。
4
違規(guī)吸收公眾存款的風(fēng)險(xiǎn)。部分私募基金會(huì)通過(guò)故意夸大收益、隱瞞項(xiàng)目等來(lái)吸引投資者參與投資，使基金面臨違規(guī)吸收公眾存款的風(fēng)險(xiǎn)。
【第4篇】私募基金是否需要辦理金融許可證
私募基金，私人股權(quán)投資，是一個(gè)很寬泛的概念，用來(lái)指稱(chēng)對(duì)任何一種不能在股票市場(chǎng)自由交易的股權(quán)資產(chǎn)的投資。被動(dòng)的機(jī)構(gòu)投資者可能會(huì)投資私人股權(quán)投資基金，然后交由私人股權(quán)投資公司管理并投向目標(biāo)公司。私人股權(quán)投資可以分為以下種類(lèi)，杠桿收購(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)投資、成長(zhǎng)資本、天使投資和夾層融資以及其他形式，私人股權(quán)投資基金一般會(huì)控制所投資公司的管理，而且經(jīng)常會(huì)引進(jìn)新的管理團(tuán)隊(duì)以使公司價(jià)值提升。私募基金管理人牌照為規(guī)范私募投資基金業(yè)務(wù)，保護(hù)投資者合法權(quán)益，促進(jìn)私募投資基金行業(yè)健康發(fā)展，根據(jù)《證券投資基金法》和中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)的授權(quán)，中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)制定了《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法》現(xiàn)予發(fā)布。【第5篇】契約型私募基金是什么意思
契約型私募基金也稱(chēng)為信托型基金，它是由基金經(jīng)理人(即基金管理公司)與代表受益人權(quán)益的信托人(托管人)之間訂立信托契約而發(fā)行受益單位，由經(jīng)理人依照信托契約從事對(duì)信托資產(chǎn)的管理，由托管人作為基金資產(chǎn)的名義持有人負(fù)責(zé)保管基金資產(chǎn)。契約型基金通過(guò)發(fā)行受益單位，使投資者購(gòu)買(mǎi)后成為基金受益人，分享基金經(jīng)營(yíng)成果。契約型基金的設(shè)立法律性文件是信托契約，而沒(méi)有基金章程?；鸸芾砣恕⑼泄苋?、投資人三方當(dāng)事人的行為通過(guò)信托契約來(lái)規(guī)范。契約型私募基金其實(shí)屬于一種信托式的私募基金，屬于代理投資制度的基本范疇。【第6篇】私募基金是否需要備案
私募基金需要備案，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)在私募基金募集完畢后20個(gè)工作日內(nèi)，通過(guò)私募基金登記備案系統(tǒng)進(jìn)行備案，并根據(jù)私募基金的主要投資方向注明基金類(lèi)別。
【法律依據(jù)】
根據(jù)《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法》規(guī)定，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)在私募基金募集完畢后20個(gè)工作日內(nèi)，通過(guò)私募基金登記備案系統(tǒng)進(jìn)行備案，并根據(jù)私募基金的主要投資方向注明基金類(lèi)別。
【第7篇】購(gòu)買(mǎi)私募基金的條件有哪些
購(gòu)買(mǎi)私募基金的條件：
1、要全面了解這個(gè)私募基金的性質(zhì)和操作風(fēng)格，包括投資管理人的團(tuán)隊(duì)組成，過(guò)往業(yè)績(jī)，以及托管銀行，信托公司和證券公司的實(shí)力等；
2、仔細(xì)閱讀信托基金認(rèn)購(gòu)合同和信托計(jì)劃說(shuō)明書(shū)，認(rèn)同并無(wú)異議以后簽署合同，一式兩份；合同上需要填寫(xiě)你要匯款的賬戶(hù)，并預(yù)留以后贖回資金要回到的賬號(hào)；
3、 去銀行匯款；填寫(xiě)完對(duì)方賬戶(hù)名、對(duì)方開(kāi)戶(hù)行、匯款金額以后，注意在備注欄或者是匯款用途欄注明；
4、需要提供的證明文件；包括您的身份證原件及復(fù)印件、匯款賬戶(hù)原件及復(fù)印件，匯款單復(fù)印件等；這些復(fù)印件上需要本人簽字并按手印確認(rèn)；
【第8篇】買(mǎi)私募基金安全嗎
購(gòu)買(mǎi)私募基金是安全的，但投資者還是需要進(jìn)行篩選選擇。
1、選取標(biāo)的資產(chǎn)，私募基金的投資方向大多為證券市場(chǎng)，包括股票、債券等。也有些是投向?qū)嶓w的，比如房地產(chǎn)私募股權(quán)投資基金等。 資產(chǎn)上按風(fēng)險(xiǎn)排序?yàn)?債券風(fēng)險(xiǎn)小于實(shí)體小于股票。當(dāng)然收益是反向排列的。
2、選取私募基金公司，最好了解過(guò)私募基金是否合規(guī)，有無(wú)通過(guò)證券基金協(xié)會(huì)備案。
3、選取好的基金管理人，包括管理人的過(guò)往業(yè)績(jī)、行業(yè)口碑等。 私募基金分為陽(yáng)光私募和一般私募，陽(yáng)光私募發(fā)行為信托公司，信托公司牌照門(mén)檻高，發(fā)行的產(chǎn)品資金安全保障高，但是如果是和股票掛鉤，要小心證券市場(chǎng)本身的風(fēng)險(xiǎn)。一般私募就需要長(zhǎng)期觀察再建立合作。
【第9篇】私募基金管理人備案標(biāo)準(zhǔn)
關(guān)于私募基金管理人備案的標(biāo)準(zhǔn)是：根據(jù)《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法》第十一條規(guī)定，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)在私募基金募集完畢后20個(gè)工作日內(nèi)，通過(guò)私募基金登記備案系統(tǒng)進(jìn)行備案，并根據(jù)私募基金的主要投資方向注明基金類(lèi)別，如實(shí)填報(bào)基金名稱(chēng)、資本規(guī)模、投資者、基金合同(基金公司章程或者合伙協(xié)議，以下統(tǒng)稱(chēng)基金合同)等基本信息。
公司型基金自聘管理團(tuán)隊(duì)管理基金資產(chǎn)的，該公司型基金在作為基金履行備案手續(xù)同時(shí)，還需作為基金管理人履行登記手續(xù)。
【第10篇】私募基金有多大回報(bào)
私募基金的回報(bào)是一般收益會(huì)相對(duì)低一些，有的年化收益為10%左右，投資民營(yíng)企業(yè)項(xiàng)目、純市場(chǎng)化項(xiàng)目或高成長(zhǎng)項(xiàng)目、高技術(shù)含量項(xiàng)目，因風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)高一些，當(dāng)然收益會(huì)更高一些。
【法律依據(jù)】
根據(jù)《證券法》第五條，證券的發(fā)行、交易活動(dòng)，必須遵守法律、行政法規(guī)；禁止欺詐、內(nèi)幕交易和操縱證券市場(chǎng)的行為。
【第11篇】私募基金合法合規(guī)嗎
私募基金合法合規(guī)，各類(lèi)私募基金管理人應(yīng)當(dāng)通過(guò)中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)的私募基金登記備案系統(tǒng)辦理登記備案手續(xù)。否則，不得從事私募基金業(yè)務(wù)活動(dòng)。私募基金募集完畢后，也必須向基金行業(yè)協(xié)會(huì)備案。
【法律依據(jù)】
根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》第三條，從事私募基金業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)遵循自愿、公平、誠(chéng)實(shí)信用原則，維護(hù)投資者合法權(quán)益，不得損害國(guó)家利益和社會(huì)公共利益。
【第12篇】私募基金的特點(diǎn)有哪一些
1. 購(gòu)買(mǎi)門(mén)檻較高。僅對(duì)合格的機(jī)構(gòu)和個(gè)人投資者私募發(fā)行，不在公開(kāi)場(chǎng)合發(fā)售，也沒(méi)有公開(kāi)的推廣;同時(shí)，其起點(diǎn)金額較高，每份投資一般不少于100萬(wàn)。
2. 追求絕對(duì)正收益：私募基金管理人的利益和投資者的利益較為一致，主要原因是私募基金的固定管理費(fèi)很少，主要依靠超額業(yè)績(jī)費(fèi)生存發(fā)展，而超額業(yè)績(jī)費(fèi)是在凈值每次創(chuàng)出新高后才可提前的，因此，只有投資者賺到錢(qián)，私募才能賺到錢(qián)。所以私募基金需要追求絕對(duì)的正收益，對(duì)下行風(fēng)險(xiǎn)的控制相對(duì)嚴(yán)格。
3. 股票的投資比例靈活：在0-100%之間，可稱(chēng)之為“全天候”的產(chǎn)品，可以通過(guò)靈活的倉(cāng)位選擇部分或全部規(guī)避市場(chǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。
4. 操作靈活：目前陽(yáng)光私募基金規(guī)模通常在幾千萬(wàn)至幾個(gè)億，同時(shí)對(duì)行業(yè)集中度，持股集中度的要求遠(yuǎn)較公募寬松。相對(duì)于公募，其總金額比較小，操作空間大，可以集中持倉(cāng)一兩個(gè)行業(yè)，及5、6只股票，更有利于基金經(jīng)理主動(dòng)管理能力的發(fā)揮。
5. 流動(dòng)性有限制：一般有6-12個(gè)月的封閉期或份額鎖定期?？蛻?hù)在封閉期中贖回受到限制或需要交納1%至3%左右的贖回費(fèi)(目前主流的贖回費(fèi)規(guī)定都在這個(gè)范圍)具體可參考合同規(guī)定。
6. 信息披露較少：通常每周、每雙周或每月公布一次凈值，規(guī)模達(dá)到5000萬(wàn)的必須有月度信息披露，所有產(chǎn)品需有季度信息披露。
【第13篇】私募基金購(gòu)買(mǎi)條件是什么
根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》第十二條，私募基金的合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，投資于單只私募基金的金額不低于100萬(wàn)元且符合下列相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的單位和個(gè)人：
(一)凈資產(chǎn)不低于1000萬(wàn)元的單位；
(二)金融資產(chǎn)不低于300萬(wàn)元或者最近三年個(gè)人年均收入不低于50萬(wàn)元的個(gè)人。
前款所稱(chēng)金融資產(chǎn)包括銀行存款、股票、債券、基金份額、資產(chǎn)管理計(jì)劃、銀行理財(cái)產(chǎn)品、信托計(jì)劃、保險(xiǎn)產(chǎn)品、期貨權(quán)益等。
【第14篇】公募基金和私募基金有什么不同
1、投資目標(biāo)不一樣：公募基金投資目標(biāo)是超越業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)，以及追求同行業(yè)的排名。而私募基金的目標(biāo)是追求絕對(duì)收益和超額收益。
2、激勵(lì)機(jī)制不一樣：公募基金公司的收入是每日提取的基金管理費(fèi)，與基金的盈利虧損無(wú)關(guān)。而私募的收入主要是收益分享，要贏利他才能賺錢(qián)。
3、投資的流程和政策限制不一樣：公募基金由于牽扯到廣大投資者的利益，它的操作受到嚴(yán)格的監(jiān)管。相比之下，私募基金的投資行為更靈活一些。
【第15篇】私募基金的運(yùn)作方式有哪些
1、承諾保底?；饘⒈５踪Y金交給出資人，相應(yīng)地設(shè)定底線，如果跌破底線，自動(dòng)終止操作，保底資金不退回。
2、接收賬號(hào)。(也就是說(shuō)客戶(hù)只要把賬號(hào)給私募基金即可)，如果跌破10%，客戶(hù)可自動(dòng)終止約定，對(duì)于贏利達(dá)10%以上部分按照約定的比例進(jìn)行分成，這種運(yùn)作方式主要針對(duì)熟悉的客戶(hù)和大型企業(yè)單位。通常情況下，私募基金會(huì)承諾比公募基金高得多的收益水平。
私募基金的運(yùn)作方式主要有承諾保底和接收賬號(hào)兩種形式，因此，在選擇私募基金的時(shí)候，一定要了解其運(yùn)作方式是哪種，根據(jù)其運(yùn)作方式，來(lái)評(píng)估其風(fēng)險(xiǎn)，以使風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的時(shí)候?qū)τ谧约旱慕?jīng)濟(jì)投資有所準(zhǔn)備。
【第16篇】私募基金最低募集規(guī)模是多少
我國(guó)對(duì)私募基金管理規(guī)模沒(méi)有限制性規(guī)定，僅對(duì)合格投資者的規(guī)模做出了規(guī)定。
《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》第十二條，私募基金的合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，投資于單只私募基金的金額不低于100萬(wàn)元且符合下列相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的單位和個(gè)人：
(一)凈資產(chǎn)不低于1000萬(wàn)元的單位。
(二)金融資產(chǎn)不低于300萬(wàn)元或者最近三年個(gè)人年均收入不低于50萬(wàn)元的個(gè)人。
